美光和存储板块
原本说是一年跑个纳指水平得了，按照过去的平均回测也许可以独立养活自己，结果开局买到了翻倍股。一部分感谢行情，纳指拉出了不知道多少年内一见的单月涨幅，居然允许几千亿美刀市值的公司在一个月之间翻倍，之前的确没见过；一部分原因是 HBM 和存储领域的一个重定价过程吧。其实重定价本身不是一个非常让人瞠目结舌的事情，但唯一让人头晕目眩的原因是这一切发生的太快了。
的确是从头到尾基本吃满了，中途调仓了部分dram etf，可能少吃了10个点，无伤大雅。
其他操作
现在做什么操作都是在追高，有点冒险，但是又不想浪费这么好的行情。割了一半 MSFT，亏了几个点，可以整天喊 MSFT at least 600 但我确实没有那么多耐心了。买了一点点 TQQQ，一点 AMZN 与大量的 INTC&GOOGL 。TQQQ 是好东西，AMZN 作为 MSFT 差不多的平替吧，基本面可能还要比 MSFT 看上去好一点，至少不会被当成软件股错杀哈哈。
INTC 是在周二小道消息爆出和苹果重新和好的时候追的，买点还行；不是 AMD 的主要原因可能只有一个，那就是 fabless。我不需要 double fabless 持仓（NVDA），of course 我也没有购入 TSMC，防止 single point of failure 的思想是很合理的，虽然假如 TSMC 真被 怪兽卡 了话科技股可以准备入土了。目前来看，INTC 的短线应该会非常漂亮，特别是 WST 周五盘中爆正式合作的时候，一根穿云箭神似 meme 币。但是我还是深深的怀疑美国劳工本身素质，18A 的良品率之类的问题，anyway，已经被捧成美国华为了，我也恰巧在这场游戏中，先闭眼享受吧。
至于加仓 GOOGL，则是埋伏开发者大会！我不相信拥有Youtube作为多模态信息源的Gemini有输的可能，后半年随着SpaceX和Anthropic的上市，GOOGL也会获利不少。加完这笔仓，GOOGL和NVDA几乎是并列第一的仓位，当然，GOOGL的收益率就被稀释的比较一般了。
INTC 和 TSMC 的故事
这个是我觉得最能说明当下局势的一个小作文，当然不是我写的。是否真的是一个时代更替的起点极度存疑，但是 TSMC 肯定不会那么如沐春风了：
唏嘘一下
INTC 当年毛利 90%。觉得苹果 margin 低，且手机没品牌露出，是个垃圾生意，没谈拢。
这决定性事件的结果是，苹果找 TSMC，Intel 输了先进制成。Intel 没手机需求，就永远无法 justify 巨额 EUV 投入。最后甚至落魄到被 AMD 用 TSMC 先进制成压制。
直到 Pat 决心破釜沉舟，即使没客户，也要硬上，筑巢引凤，差点筑破产。
而这回轮到 TSMC 太傲慢了，一来没有意识到晶圆厂回美国是大国博弈国策，在温和的 Biden 窗口期 Fab 搬迁拖拖拉拉；二来成了最牛乙方：苹果给开发费用，但 TSMC 分配先进线程优先考虑自己"儿子" Jensen。
Apple 终于决定敲打下这个把脚翘到桌子上的长工，顺便配合下美国战略。不但在 Intel 开发，还顺便把给 TSMC 的下一代研发费也分一部分给 Intel。
现在 Intel 成了那个听话的小工了，LBT 还乖乖请了 Trump 儿子当 FA。小 Trump 在欧洲路演自己基金到处吹嘘自己持仓 INTC。
一个时代如此开始，一个时代如此落幕。
嗯，我的私募基金表现又吸引了家里面一次暴力的加注。也许可以考虑资产配置diversity的事宜了。
Stay tuned for more updates on my trading journey!